BaFin – la respuesta de Alemania a la regulación de los brókers de Forex

BaFin es una organización reguladora altamente independiente y autónoma que regula el funcionamiento de bancos, empresas de servicios financieros, compañías de seguros y diferentes tipos de empresas financieras en Alemania. BaFin es también conocida como la Autoridad Federal de supervisión financiera, o la Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BiFin) en alemán. La organización se formó en el año 2002 y está considerada como una de las autoridades regulatorias más estrictas del mundo, que cuenta con un riguroso conjunto de normas y reglas que determinan los protocolos operativos para las empresas de servicios financieros.

BaFin responde rápidamente ante los fraudes financieros y actualiza constantemente su reglamento para combatir los delitos financieros y los comportamientos abusivos ejercidos sobre los clientes. Esto hace de BaFin la agencia reguladora más respetada y confiable de los mercados financieros. La mayoría de los consumidores comprueban que los corredores regulados por BaFin ofrecen resultados consistentes cuando se trata de la provisión de servicios de alta calidad y de proteger la seguridad de los fondos de sus clientes. BaFin se financia enteramente a través de las cuotas y contribuciones hechas por las empresas asociadas  y no utiliza ningún tipo de fondos federales.

Los brókers Forex regulados por BaFin Forex están regulados y auditados con los más altos estándares

BaFin está supervisada por el Ministerio Federal de Finanzas de Alemania, que garantiza que la organización ofrece una excelente supervisión en la regulación y auditoría de las empresas asociadas, cumpliendo con los más altos estándares de calidad. Todos los tipos de brókers de Forex regulados por BaFin deben cumplir con los requisitos regulatorios de la Ley Alemana de Mercado de Valores, y es responsabilidad de BaFin monitorear las actividades de las compañías para asegurarse de que no se desvían de los protocolos estándar. Esto ha permitido a BaFin ganarse la confianza de los consumidores, ya que ha logrado reducir la cantidad de fraude financiero en comparación con otras agencias reguladoras de la Unión Europea.

Además, todos los brókers regulados por BaFin deben presentar informes financieros periódicos generados a través de auditorías internas llevadas a cabo por terceros proveedores de servicios. Todos los brókers deben acreditar que disponen de un capital mínimo que se guarda en una cuenta segregada, en caso de emergencia.  Estos fondos se mantienen en cuentas bancarias alemanas segregadas, bajo la supervisión de BaFin y de sus miembros más importantes. BaFin es estricta en sus regulaciones para asegurarse de que cualquier bróker puede ser liquidado fácilmente si surge la necesidad, y que su falta de solvencia no afectará de ninguna manera a los fondos de los clientes.

BaFin también ha sido proactiva durante la crisis financiera de 2007-08 al prohibir la venta en corto de acciones para prevenir un derrumbe de precios en la economía alemana, de una forma similar a lo que la CFTC hizo en la economía estadounidense. Esto ayudó a prevenir catástrofes, y la ley permaneció activa hasta el 2010. Si bien esto se hizo para proteger la economía, este tipo de restricciones afectaron negativamente a los traders y a los inversores, que esperan plena libertad y flexibilidad en los mercados abiertos.

Por qué BaFin es diferente de otras agencias reguladoras en la UE

La mayoría de las agencias reguladoras de la UE trabajan bajo las directivas de la MiFid. Agencias como la FCA, CySEC e incluso la ASIC en Australia no ofrecen servicios de mediación y tampoco reciben quejas directas de los consumidores. En cambio, BaFin anima a los consumidores a ponerse en contacto con ellos en relación con cualquier reclamación que puedan presentar respecto a cualquiera de las empresas reguladas por la autoridad reguladora BaFin. BaFin ofrece números directos de atención al consumidor que operan en horas comerciales estándar durante los días laborables, a través de un equipo de personal de soporte plenamente dedicado. A los consumidores se les ofrece asistencia para garantizar que la mayoría de los problemas se resuelvan sin llegar a los tribunales y las compañías miembro de la BaFin también prefieren resolver las disputas a través de un defensor del pueblo o  de una mediación por parte de terceros.
BaFin no sólo es responsable por el mantenimiento de los intereses de los consumidores, sino que BaFin también vigila la integridad de las empresas. Esto es lo que distingue a BaFin del resto de las entidades regulatorias, ya que conceden la misma importancia a las empresas financieras y a los consumidores individuales. Esto garantiza que existe un gran equilibrio entre el comprador y el vendedor, lo cual es vital para mantener una economía saludable.

¿Está BaFin libre de críticas y controversias?

Aunque el marco regulatorio de BaFin actualmente está considerado como uno de los mejores del mundo, las cosas no eran tan perfectas durante los días iniciales de esta entidad. La organización pasó por varios escándalos de corrupción en 2006, cuando se conoció que los miembros de la junta directiva interna habían malversado fondos. Los responsables fueron objeto de procedimientos judiciales posteriores, pero la organización también fue objeto de críticas inmediatamente después de la crisis financiera de 2008. BaFin fue creada para prevenir cualquier caso de mala praxis financiera, pero un documento interno filtrado mostró que varios bancos tenían préstamos incobrables y que “empresas en problemas” tenían deudas por valor de 816.000 millones de euros. Esto causó una gran conmoción en la economía en general, ya que se consideró una grave violación de la confianza y eficiencia que se esperan de BaFin.
A pesar de todo ello, BaFin ha contribuido decisivamente a dar forma a la economía alemana, reduciendo los casos de mala praxis financiera y garantizando la integridad de los mercados financieros mediante el desarrollo continuo del código de conducta que todas las empresas deben respetar. Las autoridades alemanas han logrado reducir los niveles de corrupción mediante la supervisión de las actividades diarias de BaFin y obligando a que rindan cuentas ante las autoridades federales. BaFin también creó una Cámara Federal, que incluye abogados, contables, notarios y asesores fiscales, para supervisar todas las actividades financieras ilegales, como el lavado de dinero y el fraude financiero.

¿Cómo encontrar brókers de Forex regulados por BaFin?

BaFin ofrece una lista actualizada de las compañías asociadas a través de su sitio web y a menudo publica comunicados de prensa y circulares sobre cualquier acción legal contra que se haya emprendido contra compañías financieras. BaFin también facilita a los consumidores la búsqueda de información sobre las empresas. Para ello pueden ponerse en contacto con el personal de BaFin directamente o recibir sugerencias de fuentes que pueden ayudar a garantizar la autenticidad de una empresa con la que están tratando. La mayoría de los brókers regulados deben mostrar los detalles de sus licencias de manera prominente en su sitio web, y también deben compartir estos datos con los clientes que soliciten información detallada.